Торговая стратегия Dow Theory воплощает теорию в жизнь

Торговая стратегия Dow Theory — примените теорию на практике.

Изучите торговую стратегию теории Доу — один из старейших методов определения тренда. В этом руководстве вы узнаете, как движется цена и как мы, трейдеры, можем выбирать прибыльные акции. Прогнозы теории Доу используются уже более 120 лет; мы собираемся проверить: работает ли теория Доу сегодня?

Если вы впервые на нашем веб-сайте, наша команда в Trading Strategy Guides приветствует вас. Убедитесь, что вы нажали кнопку подписки, чтобы каждую неделю получать бесплатную торговую стратегию прямо на свой электронный ящик..

Теория Доу была революционным методом, навсегда изменившим способ торговли фондовыми инвесторами. Принципы Чарльза Доу для анализа рыночных движений также лежат в основе технического анализа. Чарльз Доу был не только соучредителем промышленного индекса Доу-Джонса, но и соучредителем престижного Wall Street Journal..

Если вы разбираетесь в трейдинге, вы узнаете принципы теории Доу. Даже если вы не знаете, если вы используете графики технического анализа, вы, скорее всего, используете теорию Доу. По сути, теория Доу на фондовом рынке может помочь нам достичь трех целей:

Предупреждает нас о возможных изменениях тренда. Держите нас в курсе технических индикаторов рыночного тренда. Дайте нам простую методологию торговли на рынках.

Давайте начнем с дела и объясним, что такое теория Доу и как теория Доу прогнозирует будущие рыночные тенденции..

Разъяснение теории Доу.

Определим теорию Доу:

Теория Доу — это совокупность рыночных концепций, открытых Чарльзом Доу, цель которых — выявить типичное поведение рыночных тенденций. Доу считал, что цена на фондовом рынке движется так же, как приливы океана, накатывающиеся на пляж..

Вот что Чарльз Доу написал в Wall Street Journal более века назад:

"Человек, наблюдающий за приближающимся приливом и желающий знать точное место, которое отмечает прилив, устанавливает палку в песок в точках, достигаемых набегающими волнами, до тех пор, пока палка не достигнет положения, в котором волны не подходят к ней, и наконец отступить достаточно, чтобы показать, что ситуация изменилась. Этот метод хорош для наблюдения и определения приливов на фондовом рынке.."

По сути, Dow использовал Промышленный индекс Доу-Джонса (DJIA) и Транспортный индекс Доу-Джонса (DJTA) для определения «волны наводнения на фондовом рынке». Концепции, лежащие в основе его теории, были очень просты:

При восходящем тренде, если DJIA сделал новый максимум, DJTA должен сделать новый максимум, чтобы подтвердить тренд, в противном случае это может сигнализировать о возможном изменении тренда. При восходящем тренде, если DJIA сделал новый минимум, DJTA должен сделать новый минимум, чтобы подтвердить тренд, в противном случае это может сигнализировать о возможном изменении тренда..

Как вы могли догадаться, Чарльз Х. Доу разработал первый индекс фондового рынка DJIA. Доу считал, что лучше анализировать фондовый рынок в целом, чем сосредотачиваться на отдельных акциях..

См. Ниже краткую историю создания индекса Доу-Джонса:

История промышленного индекса Доу-Джонса (DJIA):

В 1882 году три известных финансовых журналиста Чарльз Доу, Эдвард Джонс (не связанный с финансовой фирмой) и Чарльз Бергстрессер создали финансовую газету Dow Jones and Company. Цель заключалась в том, чтобы дать читателю объективный анализ фондового рынка..

Доу и его коллеги сообщили, что хотели включить среднерыночные данные по выбранным акциям транспортной отрасли. Позже это значение становится Транспортным индексом Доу-Джонса (DJTA)..

Индекс Доу-Джонса — старейший индекс фондового рынка, который до сих пор используется..

В 1889 году Доу основал Wall Street Journal, одну из самых популярных финансовых газет в мире. Это помогло популяризировать средний фондовый рынок. А в 1896 году Dow разработал первое среднее значение промышленных акций в качестве предшественника индекса DJTA..

Исходный индекс Dow Jones Industrial Index (DJIA) следовал за 12 крупнейшими компаниями в каждом секторе..

В настоящее время индекс DJIA является основным индикатором состояния фондового рынка США. Ознакомьтесь с нашей диаграммой денежного потока на фондовом рынке.

Dow Jones сегодня выглядит иначе, так как в него входят 30 компаний..

Давайте познакомимся с 6 основными принципами теории Доу..

Как работает теория Доу.

Каковы принципы теории Доу?

Принципы Доу — это набор правил, призванных помочь вам сформировать рынок. Шесть принципов Доу могут помочь любому принимать более обоснованные решения..

Давайте разберем принципы теории Доу, а затем подробно рассмотрим каждый из них..

Шесть основных принципов теории Доу перечислены ниже:

Рынок все обесценивает. На рынке существует три направления торговли акциями (первичное, вторичное и второстепенное). Тенденции делятся на три фазы (накопление, участие общественности и распространение). Средние значения (индексы) должны подтверждать друг друга. Объем должен подтверждать тренд. Предполагается, что тренд сохраняется до тех пор, пока он не подаст определенные сигналы о том, что он развернулся..

Давайте подробно рассмотрим каждый из принципов Доу и посмотрим, как он может применить теорию Доу при торговле на рынках..

1. Ценовые скидки на все.

Первый тент теории Доу основан на гипотезе эффективного рынка (EMH). Теория EMH утверждает, что все, что можно узнать, уже обесценено рыночной ценой. Единственное, что не отражается на цене акций, — это человеческие эмоции..

Из первого принципа теории Доу мы можем извлечь следующий ценный урок:

Изучение ценового действия — это изучение человеческих эмоций..

Если вы сторонник стратегий технического анализа, вы придерживаетесь этого принципа, который лежит в основе всей технической торговли..

2. На рынке есть 3 тенденции.

Второй принцип теории Доу заключается в том, что в любой момент времени цена акций представляет 3 тенденции, которые работают вместе:

Первичный тренд. Вторичный тренд. Незначительная тенденция.

В теории Доу первичный тренд определяется как тренд общей картины, который сохраняется не менее одного года. Первичный тренд может быть более заметен на более высоких таймфреймах, таких как дневные и недельные графики. Первичный тренд обычно включает в себя обширные движения цен, которые собираются сдвинуться как минимум на 20% или более..

Вторичный тренд или промежуточный тренд — это движение против тренда против основного тренда. Вторичная тенденция имеет меньшую продолжительность, обычно длится от 3 недель до 3 месяцев..

Примечание * На бычьем рынке вторичный тренд рассматривается как откат, а на медвежьем рынке — как ралли..

И последнее, но не менее важное: второстепенные тренды работают так же, как вторичный тренд по отношению к первичному. Это небольшие движения вверх и вниз, которые могут длиться от 3 дней до 3 недель. По словам Чарльза Доу, второстепенные тенденции в основном рассматриваются как повседневный шум..

Все эти три тенденции Dow могут двигаться синхронно или не синхронно..

Основная идея — взглянуть на рынок с точки зрения трех трендов, что похоже на мультитаймфреймовый анализ..

Вот урок, который мы можем извлечь из второго принципа Доу:

Используйте недельный временной интервал для определения основного тренда, дневной график для определения вторичного тренда и внутридневные графики для определения второстепенного тренда. Когда эти 3 тренда совпадают, у нас может появиться торговая возможность..

3. Тенденции состоят из трех фаз..

Торговая стратегия Dow Theory воплощает теорию в жизнь стратегия

Третий принцип теории Доу гласит, что каждый тренд состоит из 3 фаз:

Накопление. Общественное участие. Распределение.

Фаза накопления — это отправная точка новой тенденции, когда умные деньги покупают акции. Затем мы начинаем продвигаться вверх, что привлекает внимание широкой публики, известной как розничные торговцы. На этом этапе все начинают накапливаться, прежде чем мы достигнем точки кульминации. Неинформированные инвесторы продолжают покупать, в то время как умные деньги продают свои акции, что формирует фазу распределения..

4. Средние значения должны подтверждать друг друга..

Третий принцип теории Доу гласит, что промышленный и транспортный Доу должны подтверждать друг друга. Еще в 1900-х годах было всего два индекса, оба были созданы Чарльзом Доу..

Теория, лежащая в основе этого принципа, заключается в том, что товары, производимые компаниями, входящими в индекс Доу, должны продавать эти товары. Следовательно, Dow Transportation должна доставить эти товары. Теория утверждает, что если запасы транспортных средств сокращаются, они не доставляют столько товаров, и, следовательно, отраслевые запасы упадут..

Это легко проверить на ценовом графике..

Оба средних показателя должны двигаться в одном направлении, т.е. если запасы транспортных средств достигают нового максимума, то отраслевые запасы должны достичь нового максимума. Следовательно, если один делает новый минимум, другой должен сделать новый минимум. Когда они не синхронизированы, есть расхождение, и может произойти разворот курса акций. Проверьте лучший индикатор для разворота.

В настоящее время у нас больше фондовых индексов, таких как S&P 500, NASDAQ-100, Russell 2000 Index и другие, которые можно использовать более эффективно. В 1900-х годах экономика управлялась железными дорогами, но в настоящее время крупнейшими акциями в мире являются технологические компании, такие как Apple, Microsoft и Google..

5. Объем должен подтверждать Тренд..

Пятый принцип теории Доу гласит, что объем должен подтверждать тренд и должен двигаться вместе с трендом. Если есть бычий свечной тренд, мы должны увидеть рост покупательской активности. Следовательно, если есть медвежий тренд, мы должны увидеть увеличение давления продавцов..

Примечание. * Низкий объем может указывать на слабую тенденцию..

Основная идея заключается в том, что объем должен двигаться в соответствии с основным трендом..

6. Тенденции имеют тенденцию оставаться в движении.

Шестой принцип теории Доу гласит, что тренд скорее останется в движении, чем развернется..

Одна из классических мудрых идей фондового рынка гласит: «Тенденция — ваш друг», которая возвращается к теории Доу..

Основная идея, которую вы хотите усвоить, — торговать в общем направлении рынка, пока он не укажет, что тренд развернулся..

Давайте посмотрим, актуальна ли теория Доу в наши дни высокотехнологичных компьютеров и индикаторов..

Двигаясь вперед, мы ответим на этот вопрос:

Работает ли теория Доу сегодня?

Работает ли теория Доу сегодня?

Теория Доу построена на принципах 100-летней давности, поэтому возникает вопрос:

Работает ли теория Доу сегодня?

Сегодняшние рынки управляются высокочастотными лучшими торговыми алгоритмами, но, поскольку они созданы людьми, они следуют тем же образцам, что и прошлые годы. Так что отчасти теория Доу работает и сегодня. Однако то, как мы применяем его сегодня, должно быть другим..

Что мы имеем в виду под этим?

Проще говоря, транспортный индекс DJTA сегодня не так актуален, как столетие назад. Акции технологических компаний имеют большее значение, поэтому разумно заменить DJTA на NASDAQ 100, в то время как все остальное останется прежним..

Давайте откроем для себя новый подход к прогнозам теории Доу, который позволит получать прибыль при восходящих и нисходящих трендах даже во время рецессии..

Если это звучит интересно, проверьте торговую стратегию Dow Theory ниже:

Торговая стратегия Dow Theory.

Эта действенная торговая стратегия, основанная на теории Доу, позволит любому следовать массовым трендам на бычьих и медвежьих рынках. Имейте в виду, что мы собираемся использовать DJIA в сочетании с NASDAQ-100..

Сигналы на покупку и продажу, основанные на теории Доу, очевидны..

Вот как применять теорию Доу к торговле при нисходящем тренде — сигналы на покупку.

Перед покупкой мы разделим принципы Доу на 4 торговых правила:

Подождите, пока установится минимум колебания основного тренда. Должен появиться вторичный восходящий тренд. За этим следует откат, который должен превышать 3% в DJIA или NASDAQ (по Роберту Реа). Оба отката должны удерживаться выше минимума предыдущего колебания как в DJIA, так и в NASDAQ. Сигнал на покупку срабатывает, когда цена как в DJIA, так и в NASDAQ пробивает максимум вторичного восходящего тренда..

Важное примечание: согласно Чарльзу Х. Доу, цена закрытия является наиболее важной ценой. Следовательно, он использовал только цену закрытия при анализе ценовых графиков..

Ниже вы можете увидеть, как работают принципы теории Доу:

Используйте те же правила, но в обратном порядке для сигналов продажи Доу..

Заключительные слова — Торговля на основе теории Доу.

Таким образом, торговая стратегия Dow Theory не является надежной системой, которая может прогнозировать краткосрочные тренды, но если у вас есть дисциплина и терпение, она может помочь вам торговать трендом на более крупном таймфрейме. По этой причине прогнозы теории Доу больше подходят для долгосрочного инвестирования в акции..

Ключевые концепции теории Доу — это отдельные принципы, которые вы можете просто включить в свою личную торговую стратегию. Они могут предоставить вам дополнительный уровень подтверждения и, возможно, помочь вам уточнить свои записи..

Если вы умеете читать между строк, то значительная часть торговых принципов теории Доу также относится к торговой психологии или ментальному аспекту торговли. Мы приглашаем новых трейдеров продолжать использовать собственный анализ наряду с принципами Доу..

Спасибо за чтение!

Не стесняйтесь оставлять любые комментарии ниже, мы их все прочитаем и ответим.

Кроме того, поставьте этой стратегии 5 звезд, если она вам понравилась.!

(6 голосов, средний: 4.67 из 5) Загрузка.

Тим Блэк обучает торговой стратегии Dow Theory в видео ниже.!

Похожие статьи