Индикаторы объема Как использовать объем в торговле (список)

Индикаторы объема: как использовать объем в торговле (список)

Последнее обновление: 14 марта 2021 г., автор: Samuelsson.

Объем — это часть информации, которой многие участники рынка, особенно новички, часто пренебрегают. Однако обучение интерпретации объемов дает много преимуществ и может оказать огромную помощь, когда дело доходит до анализа рынков..

Есть много преимуществ анализа объема: во-первых, он помогает подтвердить ценовые тенденции и графические модели, поскольку показывает, какой интерес вызывает ценная бумага. Во-вторых, изменение объема обычно приводит к движению цены. И в-третьих, тренд индикатора объема за длительный период соответствует ценовым трендам и помогает определить, когда цена теряет импульс..

Опытные трейдеры и инвесторы часто используют анализ объемов, чтобы опередить других. Поэтому мы создали это руководство, чтобы научить вас всему, что вам нужно знать об объемной торговле. В этом руководстве вы узнаете:

Что означает объем Общие индикаторы объема Как использовать индикаторы объема в торговле.

Итак, давайте начнем с более подробного изучения того, что такое объем и как он может помочь трейдерам.!

Что означает объем на рынке?

Рынок состоит из покупателей и продавцов; для совершения сделки должны быть желающие покупатель и продавец. Таким образом, единица объема представляет собой сделку между покупателем и продавцом..

Термин «объем» означает разные вещи для ценных бумаг, которые торгуются на разных рынках. Для форекс и других ценных бумаг, торгующихся на внебиржевом рынке (OTC), объем может означать количество тиков (изменений цены), которые происходят в заданном временном интервале. Причина в том, что нет централизованной биржи, на которой фиксируются транзакции. И что еще более важно, данные об объеме представляют то, что происходит только у конкретного поставщика ликвидности..

Для акций и других ценных бумаг, которые торгуются на стандартных биржах, таких как фьючерсы и опционы, объем является мерой количества акций или контрактов, заключенных в течение определенного периода времени. Другими словами, он показывает, сколько раз ценная бумага была куплена или продана за определенный период времени. Таймфрейм может быть одна минута, четыре часа, один день или что угодно..

На большинстве графических платформ индикатор объема представлен в отдельном окне под графиком цены, как и другие индикаторы, используемые в техническом анализе. Объем сделок в данном таймфрейме представлен в виде столбца, который может быть помечен цветом..

Цвет полосы показывает, закрылась цена ценной бумаги вверх или вниз. Зеленая полоса обычно используется, чтобы показать, что ценная бумага закрылась выше во время торговой сессии, а красная полоса используется, чтобы указать, что ценная бумага закрылась ниже. Высота столбца показывает, увеличился или уменьшился объем транзакции с ценными бумагами: более высокий столбец показывает больший объем, а более короткий столбец показывает меньший объем..

Значительные скачки объема.

Значение малого объема.

Анализировать только объем не имеет смысла. Чтобы правильно интерпретировать данные об объеме, их нужно рассматривать в свете того, что делает цена. Таким образом, последствия небольшого торгового объема зависят от движения цены..

Если цена растет в восходящем тренде, но объем уменьшается или остается неизменным, это может свидетельствовать о том, что ценные бумаги мало интересуют, и цена может развернуться. Точно так же, когда цена быстро снижается, но объем низкий, это может означать, что институциональные трейдеры не интересуются направлением цены. Так что цена скоро развернется вверх..

Значение большого объема.

Большой объем обычно указывает на больший интерес к ценной бумаге и присутствие институциональных трейдеров. Как объем повлияет на движение цены, зависит от рыночной ситуации. При восходящем тренде рост цены, сопровождаемый увеличением объема, может быть признаком здорового восходящего тренда. Точно так же снижение цены при нисходящем тренде, происходящем с увеличением объема, указывает на возможное продолжение нисходящего тренда..

Однако в случае длительного восходящего или нисходящего тренда дело обстоит иначе. Быстро растущая цена при восходящем тренде, сопровождаемая огромным объемом, может быть признаком истощения — ситуации, известной как кульминация покупок. Точно так же быстро падающая цена в продолжительном нисходящем тренде, происходящем с огромным объемом, может означать капитуляцию — ситуацию, когда нерешительные инвесторы, наконец, сдаются на рынке и массово продают свои акции..

Чтобы помочь трейдерам и инвесторам лучше интерпретировать объем рынка, вы можете использовать множество индикаторов, основанных на объеме. Давайте взглянем на некоторые из наиболее распространенных индикаторов объема в.

Индикаторы объема.

Помимо самого объема, существует множество других индикаторов, основанных на данных объема. Анализ этих показателей объема всегда помогал трейдерам и инвесторам лучше понять, что происходит на рынке. Вот некоторые из наиболее часто используемых индикаторов объема:

Индикатор OBV Объем RSI Индикатор тренда цены объема Индекс денежного потока Индикатор денежного потока Чайкина Накопление / распределение Легкость движения Индекс отрицательного объема Средневзвешенная цена по объему.

Индикатор OBV.

Индикатор OBV, широко известный как балансовый объем, представляет собой индикатор технического анализа, который связывает объемный поток с изменениями цены ценной бумаги. Он использует совокупную сумму положительного и отрицательного торгового объема для прогнозирования направления цены. OBV — это импульсный осциллятор, основанный на объеме, поэтому он является опережающим индикатором — он меняет направление до цены..

Этот индикатор объема был создан Джозефом Гранвиллом в его книге 1963 года под названием «Новый ключ Гранвилля к прибыли на фондовом рынке». Грэнвиль предложил теорию, согласно которой изменения в объеме измеримыми предшествуют движениям цен. Он считал, что объем был основной движущей силой основных движений рынка, и думал о прогнозе OBV изменения цен как о сжатой пружине, которая быстро расширяется при отпускании..

Он дал формулу OBV как:

OBV = текущий балансовый уровень громкости.

OBV prev = предыдущий балансовый уровень громкости.

Объем = текущий объем торгов.

Как рассчитывается OBV.

OBV — это промежуточная сумма торгового объема, которая показывает, есть ли приток или отток объема. Итак, в зависимости от того, как текущая цена закрывается относительно закрытия предыдущей сессии, существует три способа расчета текущего OBV:

Если цена закрытия текущего сеанса выше, чем цена закрытия предыдущего сеанса, то: Текущий OBV = Предыдущий OBV + Объем текущего сеанса Если цена закрытия текущего сеанса равна цене закрытия предыдущего сеанса, то: Текущий OBV = Предыдущий OBV Если Цена закрытия текущей сессии ниже, чем цена закрытия предыдущей сессии — Текущий OBV = Предыдущий OBV — Объем текущей сессии.

Как интерпретировать OBV.

Считается, что OBV показывает взаимодействие между институциональными и розничными трейдерами на рынке. OBV отображается в виде линейного графика в отдельном окне от основного ценового графика. Будучи совокупным общим объемом, индикатор OBV должен расти, когда цена растет, и снижаться, когда цена падает..

Если цена делает новый максимум, OBV также должен сделать новый максимум. Если OBV достигает более низкого максимума, когда цена достигает более высокого максимума, возникает классическая медвежья дивергенция, указывающая на то, что покупают только розничные трейдеры. Другой тип медвежьей дивергенции возникает, когда цена остается относительно спокойной и не может достичь более высокого максимума, но OBV взлетает выше предыдущего максимума, что указывает на то, что институциональные трейдеры накапливают короткие позиции. В обеих ситуациях высока вероятность того, что цена развернется вниз..

С другой стороны, если цена достигает более низкого минимума, а OBV — более высокого минимума, возникает классическая бычья дивергенция, показывающая, что институциональные трейдеры не верят в это движение. Кроме того, если OBV достигает более низкого минимума при относительно неизменной цене или более высокого минимума, возникает неклассическая бычья дивергенция, указывающая на то, что умные деньги (институциональные трейдеры) накапливают длинные позиции..

OBV — Балансовый объем.

Объем RSI.

RSI объема — это индикатор объема, который измеряет скорость и изменение объема во время закрытия цены вверх (объем вверх) и во время закрытия цены вниз (объем вниз). Это индикатор импульса, который пытается измерить изменения ценового тренда по изменениям бычьих (когда цена закрылась вверх) и медвежьих (когда цена закрылась вниз) данных объема..

Другими словами, RSI объема аналогичен RSI, основанному на цене, за исключением того, что вместо изменений цены используются данные об изменении объема. Однако направление изменения (увеличение объема или уменьшение объема) определяется направлением закрытия цены. Таким образом, этот индикатор объема сравнивает объем торгов во время торговых сессий, когда цена закрылась выше, с объемом торгов, когда цена закрылась ниже, чтобы узнать, какой из них сильнее..

Как рассчитывается объемный RSI?

RSI объема рассчитывается так же, как RSI на основе цены, с той разницей, что вместо данных о ценах используются данные об объеме. Расчет выполняется в четыре этапа:

Расчет изменений объема при закрытии вверх и при закрытии вниз и закрытии Получение n-периодного сглаженного скользящего среднего объема нарастания и убывания Расчет коэффициента относительной силы (RS) Расчет RSI Расчет объема наверх и вниз:

Если цена закрылась вверх, Up-volume = текущий объем — предыдущий объем, а Down-volume = 0.

Если цена закрылась вниз, Down-volume = предыдущий объем — текущий объем, а Up-volume = 0.

Если цена закрылась без изменений, объем вверх = 0 и объем вниз = 0.

Получение n-периодной сглаженной скользящей средней (SMA) для увеличения и уменьшения объема:

Первые средние значения рассчитываются следующим образом:

Первый средний объем увеличения = сумма объемов увеличения за последние n периодов / n.

Первый средний пониженный объем = Сумма пониженного объема за последние n периодов / n.

Остальные средние значения рассчитываются на основе предыдущих средних значений и текущего увеличения / уменьшения объема:

Среднее увеличение объема = [(предыдущее Среднее увеличение объема) x (n — 1) + текущее увеличение объема] / n.

Средняя пониженная громкость = [(предыдущая средняя пониженная громкость) x (n — 1) + текущая пониженная громкость] / n.

Расчет коэффициента относительной прочности (RS):

Фактор относительной силы — это отношение средних значений объема вверх и среднего объема вниз:

RS = SMMA (увеличение громкости, n) / SMMA (уменьшение громкости, n)

Расчет RSI:

RSI = 100 — [100 / (1 + RS)]

Как интерпретировать объемный RSI.

RSI объема интерпретируется так же, как RSI, основанный на цене. Как и тип цены, индикатор объема колеблется между 0 и 100% и около линии 50%. Ниже 30% линии считается перепроданной, а выше 70% считается перекупленной..

Когда индикатор поднимается из области перепроданности и пересекает линию 50%, преобладают быки. С другой стороны, когда индикатор опускается из области перекупленности и пересекает 50%, медведи доминируют..

На изображении ниже вы можете увидеть такое же расхождение, которое мы показали вам с индикатором OBV..

Индикатор тренда объема и цены (VPT)

Тренд объема-цены, также называемый трендом цены-объема (PVT), представляет собой индикатор объема, который связывает объем сделки с ценными бумагами с частичным изменением цены. Это помогает определить как направление цены, так и силу ценового движения. Таким образом, VPT показывает баланс между спросом и предложением актива и его влияние на цену..

Этот индикатор объема представляет собой текущее кумулятивное значение, поэтому он добавляет или вычитает произведение текущего объема и частичного изменения цены к предыдущему значению VPT — в зависимости от направления цены закрытия ценной бумаги — для получения текущего значения VPT..

Как рассчитать индикатор тренда объема-цены.

Индикатор тренда объем-цена рассчитывается следующим образом:

VPT = VPT prev + Volume x current — Price Close prev) / Price Close prev >

VPT = текущее значение тренда цены и объема.

VPT pre = Предыдущее значение Тренда Объем-Цена.

Объем = Объем текущего сеанса.

Текущая цена закрытия = Цена закрытия текущей сессии.

Price Close prev = Цена закрытия предыдущей сессии.

Как и балансовый объем, начальная точка в индикаторе берется произвольно, поэтому фактическое значение индикатора не так важно — важна форма линейного графика. В отличие от OBV, который использует только объем в соответствии с направлением закрытия цены, VPT учитывает степень закрытия по более высокой или низкой цене..

О чем говорит индикатор объема-цены?

Интерпретация этого индикатора объема аналогична интерпретации OBV. Основная идея состоит в том, что существует более высокий объем, когда цена движется в направлении преобладающего тренда, и меньший объем, когда цена движется против основного тренда. Таким образом, если основной тренд восходящий, ожидается, что объем будет высоким для торговой сессии, которая закрывается вверх, а при нисходящем тренде объем должен быть высоким для сессий, которые закрываются ниже..

Поскольку VPT представляет собой совокупное значение, основанное на направлении, оно должно расти, когда сессия торгуется вверх в восходящем тренде, и снижаться, когда сессия торгуется вниз в нисходящем тренде. Если цена достигает более высокого максимума в восходящем тренде, VPT тоже должна; в противном случае создается медвежья дивергенция, которая может сигнализировать о развороте цены. В случае нисходящего тренда происходит обратное: если цена достигает более низкого минимума, VPT также должен сделать более низкий минимум, а если этого не происходит, формируется бычья дивергенция..

Осциллятор громкости (VO)

Осциллятор объема — это индикатор объема, который отображает разницу между двумя скользящими средними на основе объема в процентах от более медленного скользящего среднего. Он состоит из двух скользящих средних данных объема, одно быстрое, а другое медленное. Разница между двумя скользящими средними выражается в процентах от более медленной скользящей средней..

По сути, индикатор похож на OsMA (индикатор колебательной скользящей средней), за исключением того, что вместо цены используются данные об объеме. Иногда специалисты по графику добавляют скользящую среднюю разницы, которая служит сигнальной линией, тем самым делая индикатор больше похожим на MACD, основанный на объеме, и вызывает осциллятор процентного объема индикатора (PVO)..

Как рассчитать объемный осциллятор.

VO = осциллятор объема.

Короткая EMA объема = краткосрочная экспоненциальная скользящая средняя объема (обычно 12 или 14 периодов)

Длинная EMA объема = долгосрочная экспоненциальная скользящая средняя объема (обычно 26 или 28 периодов)

В индикаторе PVO в качестве сигнальной линии добавлена ​​9-периодная скользящая средняя VO..

Как интерпретировать осциллятор громкости.

VO обычно отображается как одна линия, которая колеблется вокруг нулевой линии, но также может отображаться в виде полосок выше и ниже нулевой линии. Когда индикатор находится на нулевом уровне, это означает, что более быстрая скользящая средняя пересекает более медленную скользящую среднюю, так как разница между скользящими средними будет равна нулю..

Когда индикатор поднимается над нулевой линией, более быстрая скользящая средняя поднимается над более медленной скользящей средней, что указывает на краткосрочный всплеск объема. Падение ниже нулевой линии означает, что более быстрая скользящая средняя опускается ниже более медленной, показывая снижение объема..

Ожидается, что сильное движение цены вверх или вниз должно сопровождаться увеличением объема. Таким образом, индикатор помогает подтвердить силу ценовых движений. Увеличение цены при восходящем тренде или снижение цены при нисходящем тренде, сопровождающееся ростом осциллятора объема, является признаком силы в направлении тренда. Когда такие движения сопровождаются уменьшением осциллятора объема, это означает слабость в этом направлении тренда..

Индекс денежного потока (MFI)

Индекс денежного потока — это индикатор объема, который колеблется между 0 и 100. Он используется для указания направления денежного потока путем оценки стоимости недавних транзакций и чистого направления транзакций. Он использует данные о цене и объеме для определения областей перекупленности и перепроданности..

Этот индикатор объема был создан Джином Куонгом и Аврамом Судаком. Используя ту же логику, что и индекс относительной силы (RSI), некоторые аналитики часто называют MFI взвешенным по объему RSI, потому что он использует в расчетах данные как о цене, так и об объеме..

Как рассчитать индекс денежного потока.

Индекс денежного потока рассчитывается так же, как и RSI, и выполняется в четыре этапа:

Рассчитайте типичную цену. Рассчитайте положительный и отрицательный денежный поток. Рассчитайте коэффициент денежного потока. Рассчитайте индекс денежного потока. Рассчитайте типичную цену:

Это среднее значение максимальной, минимальной и закрытой цен торговой сессии. Формула выглядит следующим образом:

Типичная цена = (максимум + минимум + закрытие) / 3.

Рассчитайте положительный и отрицательный денежный поток:

Денежный поток = типичная цена x объем.

Но вам нужно получить положительный и отрицательный денежные потоки:

Положительный денежный поток получается путем добавления денежного потока всех сессий, где типичная цена выше типичной цены предыдущей сессии. Отрицательный денежный поток получается путем добавления денежного потока всех сессий, где типичная цена меньше, чем типичная цена предыдущей сессии. Типичная цена Для сессий, где типичная цена такая же, как и в предыдущей сессии, денежный поток не рассчитывается. Рассчитайте денежное соотношение:

Это отношение положительного денежного потока к отрицательному, и оно определяется как:

Соотношение денег = положительный денежный поток / отрицательный денежный поток.

Рассчитайте индекс денежного потока:

Индекс денежного потока (MFI) = 100 — [100 / (1 + соотношение денег)]

Как интерпретировать МФО.

Индикатор показывает, сколько ценных бумаг торгуется и какой процент торгуется с повышением. Как правило, значение 80 и выше считается перекупленным, а 20 и ниже — перепроданным, но создатели индикатора рекомендовали 90 и 10 для уровней перекупленности и перепроданности соответственно..

Помимо областей перекупленности и перепроданности важно расхождение между ценой и индикатором. Например, если цена делает более высокий максимум, но индикатор делает более низкий максимум, движение слабое, и цена может развернуться..

Индекс денежного потока.

Индикатор движения денег Чайкина.

Индикатор денежного потока Чайкина (CMF) — это индикатор объема, который измеряет объем денежного потока за выбранный период, обычно 20 или 21 период. Индикатор, созданный Марком Чайкиным, использует объем денежного потока, который также формирует основу для индекса распределения накоплений (скоро он будет охвачен), но вместо кумулятивного итога CMF получает сумму объема денежного потока..

Объем денежного потока является мерой объема и точки закрытия относительно диапазона торговой сессии. Это исходит из идеи, что давление покупателей проявляется в увеличивающемся объеме и повторяющихся закрытиях в верхней части ценового диапазона сессии, в то время как давление продаж демонстрируется в увеличивающемся объеме и повторяющихся закрытиях в нижней части ценового диапазона..

Давление как на покупку, так и на продажу сопровождается увеличением объема, но расположение цен закрытия соответствует направлению цены. Таким образом, индикатор колеблется около нулевой линии — выше нуля указывает на бычий тренд, а ниже — на медвежий..

Как рассчитывается денежный поток Чайкина.

Расчет CMF — это трехэтапный процесс:

Расчет стоимости близкого расположения (CLV), также известного как множитель денежного потока. Расчет объема денежного потока. Расчет CMF..

Шаг 1. Рассчитайте стоимость близкого местоположения.

Это показывает, где цена закрылась относительно диапазона сессии. Получается так:

CLV = [(Close — Low) — (High — Close)] / (High — Low)

Шаг 2: Рассчитайте объем денежного потока.

Объем денежного потока = CLV x Объем.

Шаг 3: Рассчитайте денежный поток Чайкина.

CMF = (n-периодная сумма объема денежного потока) / (n-периодная сумма объема)

n — период выбора, обычно 20 или 21.

Как интерпретировать денежный поток Чайкина.

Этот индикатор объема колеблется между +1 и -1, но может никогда не достичь этих экстремумов, поскольку для CMF потребуется последовательное закрытие вверх или вниз в течение всего n-периода, чтобы достичь значения +1 или -1 соответственно. По большей части, он будет колебаться от +0,4 до -0,4, с 0 в качестве центральной линии..

Когда индикатор поднимается выше нулевой линии на положительную территорию, давление покупателей возрастает, а давление продавцов ослабевает. И наоборот, когда он опускается ниже нулевой линии, возникает растущее давление продавцов и снижающееся бычье давление. Индикатор также может отображать медвежьи и бычьи расхождения..

Накопление / Распределение (A / D)

Будучи индикатором объема, индекс накопления / распределения связывает объем сделки с ценными бумагами с изменениями ее цены. Он использует данные об объеме и цене, чтобы определить, накапливаются или распределяются акции. Поскольку он использует объем для измерения ценового импульса, это опережающий индикатор..

Индекс пытается оценить спрос и предложение ценной бумаги, проверяя, где цена закрылась во время диапазона сессии и какой объем торгов был продан за сессию. Как и OBV, A / D представляет собой текущее совокупное значение, в котором текущее значение добавляется к предыдущему значению, чтобы получить текущую совокупную сумму..

Как рассчитать A / D.

A / D = предыдущий A / D + CMFV.

CMFV = текущий объем денежного потока.

Чтобы упростить расчет A / D, нам нужно разбить его на три этапа:

Получить значение ближайшего местоположения (CLV) — это также известно как множитель денежного потока. Вычислить текущий объем денежного потока (CMFV). Вычислить текущее значение A / D..

Шаг 1. Получите значение близкого местоположения.

Он измеряет уровень цены закрытия относительно диапазона.

CLV = [(Close — Low) — (High — Close)] / (High — Low)

Шаг 2: Рассчитайте текущий объем денежного потока.

CMFV = CLV x Объем.

Шаг 3: вычислить текущее значение A / D.

A / D = предыдущий A / D + CMFV.

Начальная точка в A / D произвольна, поэтому фактическое значение A / D не так важно. Важна форма линии A / D..

Как интерпретировать линию A / D.

Индикатор показывает, как цена закрывается и силу, стоящую за движением. Поскольку он получается из продукта близкого местоположения и объема, индикатор растет быстрее, если цена закрывается около максимума с большим объемом, что указывает на сильное давление покупателей. Если, с другой стороны, цена закрывается около минимума диапазона сессии с большим объемом, линия A / D будет снижаться быстрее, показывая сильное давление со стороны продавцов..

Индикатор помогает в оценке ценовых тенденций и потенциальных ценовых разворотов. Когда цена находится в восходящем тренде, индикатор также должен быть в восходящем тренде. Если индикатор находится в нисходящем тренде, это может указывать на давление продавцов (распределение), и цена, вероятно, развернется вниз. И наоборот, если цена находится в нисходящем тренде, а линия A / D восходящая, это указывает на возможное давление покупателей (накопление), и цена может вскоре вырасти..

Легкость передвижения (EOM)

Индикатор легкости движения (также известный как значение легкости движения (EMV)), разработанный Ричардом Армсом, представляет собой индикатор объема, который пытается использовать данные импульса и объема, чтобы определить, насколько легко цена может двигаться в определенном направлении. Он колеблется выше и ниже нулевой линии, что соответствует бычьим и медвежьим движениям соответственно..

Теоретически, если цена может легко расти, давление со стороны продавцов невелико; таким образом, он будет продолжать расти. Точно так же, если цена может легко упасть, давление со стороны покупателей невелико, поэтому она может продолжать падать. EOM обычно рассматривается как взвешенный по объему индикатор импульса из-за способа его расчета..

Как рассчитать EOM.

Формула EOM состоит из трех компонентов, а именно: пройденное расстояние, объем и диапазон от максимума до минимума. Расчет обычно выполняется в четыре этапа:

Расчет пройденного расстояния Расчет соотношения ящиков Расчет 1-периодного EOM Расчет n-периодного EOM.

Шаг 1. Рассчитайте пройденное расстояние.

Это сформирует числитель EOM и будет получен путем сравнения середины текущего сеанса с серединой предыдущего сеанса, как показано ниже:

Пройденное расстояние = [(Текущее максимальное значение + Текущее минимальное значение) / 2 — (Предыдущее максимальное значение + Предыдущее минимальное значение) / 2]

Шаг 2. Рассчитайте коэффициент коробки.

Это включает в себя объем и компоненты диапазона высоких-низких значений формулы и формирует знаменатель EMV. Получается так:

Коэффициент коробки = [(В / 100 000 000) / (Текущее максимальное значение — Текущее минимальное значение)]

Шаг 3. Рассчитайте однопериодную EOM..

1-периодный EOM = пройденное расстояние / коэффициент коробки.

Шаг 4: вычислить n-периодную EOM.

Обычно используется 14-периодный.

14-периодная EOM = 14-периодная простая скользящая средняя 1-периодной EOM.

Как интерпретировать МНВ.

EOM больше, когда знаменатель, коэффициент коробки, меньше. И коэффициент коробки меньше, когда объем относительно низкий, а диапазон высоких-низких значений относительно велик. Широкий ценовой диапазон при низком объеме предполагает легкое движение цены, поскольку для движения цены не требуется большого объема. Обратное также верно, когда есть небольшой ценовой диапазон на большом объеме, что свидетельствует о сложности движения цены..

Когда EOM поднимается выше нулевой линии и продолжает расти, это говорит о том, что цена растет при низком объеме, поэтому движение вверх легко. И наоборот, когда индикатор опускается ниже нулевой линии и продолжает снижаться, наблюдается легкое движение вниз..

Легкость передвижения.

Индекс отрицательного объема.

Этот индикатор объема объединяет данные об объеме и цене, чтобы графически показать, как сеансы с низким объемом могут повлиять на движение цены. Он пытается использовать изменения в объеме, чтобы отслеживать, что делают умные деньги (институциональные инвесторы). Его можно использовать в сочетании с положительным индексом физического объема..

Оба индекса были разработаны в 1930-х годах Полом Дайзартом, но не были широко известны до его смерти в 1969 году, когда Норман Фосбэк пролил на них свет в своей книге «Логика фондового рынка». Поскольку это совокупный индикатор, текущее значение добавляется к предыдущему значению, чтобы получить промежуточную сумму..

Как рассчитать индекс отрицательного объема.

Расчет этого индикатора объема зависит от того, как объем текущего дня изменяется с объемом предыдущего дня. Отрицательный индекс объема использует только объем, который ниже значения предыдущего дня. Если объем текущего дня выше, чем объем предыдущего дня, день не включается в расчет. И если текущий объем такой же, как и значение предыдущего дня, день также не указывается..

Для тех дней, объем которых ниже, чем в предыдущий день, индекс отрицательного объема (NVI) рассчитывается следующим образом:

NVI prev = Предыдущий NVI.

TCP = сегодняшняя цена закрытия.

YCP = вчерашняя цена закрытия.

О чем говорит индекс отрицательного объема.

Когда отрицательный индекс объема увеличивается, это показывает, что цена растет на небольшом объеме. А когда отрицательный индекс объема уменьшается, это указывает на то, что цена падает с уменьшением объема. Согласно Dysart, NVI должен подняться выше своего предыдущего максимума, чтобы подтвердить потенциальный бычий тренд, и упасть ниже своего предыдущего минимума, чтобы подтвердить медвежий тренд..

Считается, что NVI помогает отслеживать умные деньги, и он особенно полезен после того, как цена упала в результате крупных торгов. В такой ситуации дни с низким объемом могут показать, как институциональные инвесторы торгуют ценными бумагами. Но лучше всего объединить отрицательный индекс объема и положительный индекс объема, чтобы оценить, как изменения объема могут повлиять на цену..

Индекс отрицательного объема.

Средневзвешенная цена (VWAP)

Будучи индикатором объема, средневзвешенная цена представляет собой среднюю цену, по которой актив торговался в течение торговой сессии (обычно в течение дня), когда учитываются как цена, так и объем. Это отношение проданной долларовой стоимости к общему объему транзакций за торговый период..

VWAP дает трейдерам некоторое представление о тенденции и стоимости ценной бумаги. Институциональные инвесторы используют этот индикатор, чтобы оценить, купили ли они акции по хорошей цене в течение дня или переплатили за акции. Стоит отметить, что этот индикатор объема наносится прямо на ценовой график..

Как рассчитывается средневзвешенная цена по объему.

VWAP рассчитывается путем суммирования долларовой стоимости, проданной за сессию (средняя цена, умноженная на количество проданных акций), и деления на общее количество проданных акций. Формула имеет следующий вид:

VWAP = [Сумма (типичная цена x объем)] / сумма объема.

Расчет состоит из пяти этапов:

Шаг 1: Рассчитайте типичную цену для выбранного внутридневного периода, найдя среднее значение максимальной, минимальной и закрытой цен:

Типичная цена = (максимум + минимум + закрытие) / 3.

Шаг 2. Умножьте типичную цену каждого периода на объем.

Шаг 3. Получите совокупную сумму значений на шаге 2..

Шаг 4. Получите совокупный объем данных об объеме.

Шаг 5: разделите значения на шаге 3 на значение на шаге 4.

Что вам говорит VWAP?

Он показывает фактическую стоимость, по которой торгуется ценная бумага, поэтому он может определить, была ли ценная бумага куплена или продана по справедливой цене. Фондовые аналитики и трейдеры используют VWAP для устранения шума на рынке, чтобы они могли получить представление о том, по каким ценам покупатели и продавцы готовы совершать сделки..

Когда VWAP растет или цена пересекает линию VWAP, это показывает, что цена может находиться в восходящем тренде. С другой стороны, если VWAP снижается или цена пересекает линию VWAP, это говорит о том, что цена потенциально может находиться в нисходящем тренде..

Средневзвешенная цена по объему.

Как использовать индикаторы объема и объема в торговле.

Добавление одного или двух из этих индикаторов объема в ваши инструменты анализа может оказать большую помощь в вашей торговле. По крайней мере, индикатор объема может помочь вам подтвердить действительность настройки перед размещением сделки или дать вам раннее предупреждение о торгах, которые не развиваются должным образом..

Давайте рассмотрим несколько сценариев, в которых индикатор объема может помочь в принятии торговых решений:

Прорывы и поломки.

При торговле на прорывах большинство трейдеров ожидают закрытия цены выше уровня сопротивления, прежде чем размещать свои сделки. Точно так же цена должна закрыться ниже уровня поддержки, чтобы произошел пробой. Однако того, как цена закрылась, может быть недостаточно для подтверждения действительности прорыва или пробоя..

Вы можете добавить объема к картине: прорыв или пробой, происходящие с огромным объемом, с большей вероятностью будут успешными, чем тот, который происходит с небольшим объемом. Причина проста: увеличение объема во время прорыва указывает на силу движения, в то время как уменьшение объема указывает на отсутствие интереса к этому движению..

Прорыв и балансовый объем.

График выше для Apple, и вы можете увидеть линию сопротивления на уровне 196 долларов. Вы видите, что в начале августа 2018 года произошел прорыв с разрывом? Обратите внимание на то, как OBV поднимался (большой объем), когда произошел прорыв, что указывает на то, что за движением стоит достаточно силы. См. Разбивку на следующей диаграмме.

Растущий объем и разрыв.

Приведенный выше график по-прежнему для Apple. Вы можете видеть, как цена опустилась до уровня поддержки, а осциллятор объема повышался, когда произошел пробой, показывая убежденность медведей. Цена ожидаемо снизилась в следующие сессии..

Торговля ложными пробоями.

На рынке часто происходят ложные прорывы, отчасти из-за ликвидности, которую он предлагает институциональным игрокам. Проницательные розничные торговцы научились отслеживать именно эту особенность умных денег, которыми они пользуются. В некоторых ситуациях эти ложные прорывы создают паттерны, такие как паттерн хиккаке, который может быть весьма прибыльным при обнаружении..

Индикаторы объема не только помогают избежать торговли на определенных прорывах, которые обречены на провал, но также помогают подтвердить, является ли противоположное направление прибыльной торговой установкой. Другими словами, индикатор объема может помочь вам определить другую торговую возможность, когда прорыв не удался..

На приведенном выше графике показано, что случилось с Apple в октябре 2018 года. После достижения максимума в 229,70 долларов в сентябре была попытка пробить максимум в октябре, но объем был слабым, о чем свидетельствует осциллятор объема, расположенный значительно ниже нулевой линии. . В последующие дни цена развернулась вниз, а индикатор объема поднялся выше нулевой линии, указывая на силу нисходящего движения. Это положило начало нисходящему тренду, который продлился до конца года..

На графике выше показана Apple в конце апреля 2018 года. Вы можете увидеть низкий объем во время попытки пробоя и то, как в последующие сессии цена развернулась вверх с резким скачком объема (стрелки). Это было началом подъема, продлившегося до октября..

Откаты.

Цена любой другой ценной бумаги движется волнообразно: импульсная волна и коррекционная волна (откат). Когда рынок движется вверх или вниз, импульсная волна (в направлении тренда) больше, чем корректирующая волна (откат в противоположном направлении). Но в начале противоположного движения сложно сказать, коррекция это или разворот цены..

Здесь индикатор объема может помочь вам оценить, что происходит, и как управлять своими позициями. Движение в направлении тренда сопровождается относительно более высокими объемами, чем движение в противоположном направлении. Кроме того, индикатор объема может помочь вам распознать, когда откат завершился и тренд возобновился..

Объем и откаты.

На графике вы можете видеть, что существует нисходящий тренд (линия тренда и скользящее среднее). Обратите внимание, как объем уменьшился, когда произошел откат, и как он начал расти, когда возобновился нисходящий тренд..

Объем на растущем рынке.

На графике выше показан восходящий тренд. Обратите внимание на огромные объемы, когда цена растет (первая пара стрелок), и как объемы уменьшаются, когда цена откатывается (2-я группа стрелок).

Развороты.

После продолжительного восходящего или нисходящего тренда, если цена начинает консолидироваться с относительно меньшими ценовыми движениями, но при большом объеме, может наблюдаться разворот цены. Это показывает, что институциональные инвесторы накапливают или распределяют позиции..

Кроме того, индикаторы объема могут помочь подтвердить рыночные структуры разворота цены, такие как голова и плечо, двойная вершина и другие. То, как индикатор объема ведет себя при формировании фигуры правого плеча и головы, может многое рассказать о настройке. То же самое верно и для повторного тестирования максимума в сетапе с двойной вершиной. Кроме того, расхождение между индикатором объема и ценой является сильным сигналом разворота..

Медвежья дивергенция объемов.

На приведенном выше графике вы можете увидеть медвежью дивергенцию (стрелки), при которой цена достигает более высокого максимума, а OBV — более низкого максимума. Он правильно предсказал нисходящий тренд.

График выше показывает бычью дивергенцию, при которой цена достигла более низкого минимума, в то время как линия A / D повышалась. Затем последовал разворот тренда..

Заключение.

Анализ объемов очень важен для трейдеров и инвесторов. Существует множество индикаторов объема, но мы обсудили некоторые из самых распространенных. Изучите их и добавьте в свои инструменты анализа, чтобы улучшить свою торговлю..

Похожие статьи